Red Bay là một bến cảng tự nhiên trong vịnh Red Bay và do đó tên của thị trấn cũng trùng với tên của vịnh, cả hai tên đều trong tham chiếu đến các vách đá granite màu đỏ của khu vực. Vì các bến cảng được che chắn nên nó đã được sử dụng trong Thế chiến II như là một địa điểm neo đậu cho tàu thuyền. Trong vịnh là đảo Penney và đảo Saddle, được sử dụng bởi người xứ Basques ở Tây Ban Nha cho các hoạt động đánh bắt cá voi của họ. Vị trí của tàu chìm San Juan, một phần của di sản thế giới là ở gần đảo Saddle.